Наталья Смирнова: Запрашиваю отчетность и смотрю, чтобы просрочка по портфелю займов не превышала 15%

Гендиректор компании «Эмкварта. Персональный советник» Наталья Смирнова рассказала порталу «Займи Срочно» о том, какую альтернативу вкладам сегодня можно найти на рынке, как правильно подобрать микрофинансовую компанию для вложения собственных средств и куда имеет смысл инвестировать свободный 1 млн рублей.

Кто сегодня чаще всего обращается за финансовыми консультациями? Можете составить портрет клиента?

Это 2 типа клиентов. К первому можно отнести граждан в возрасте от 50-55 лет, которые продали бизнес в РФ и хотят полученный капитал инвестировать в консервативные инструменты за рубежом для стабильного пассивного дохода, здесь портфели от 1 млн долларов.

Второй тип: топ- и миддл-менеджмент крупных компаний или владельцы среднего бизнеса, которые пока находятся в активном трудовом возрасте, готовы инвестировать от 50-100 тыс. долларов или эквивалент в иной валюте ради создания капитала на будущее образование детям и себе на пассивный доход.

Почему, на ваш взгляд, граждане, которые смогли заработать деньги, порой не знают, как правильно их вложить, сохранить?

Заработать деньги и их вложить – это разные компетенции. Заработать – это, чаще всего, иметь профессиональные компетенции, чтобы получать достойную ЗП на рынке труда, либо придумать и реализовать бизнес-идею в отдельном секторе экономики. Тот, кто оказался способен найти интересную рыночную нишу или выгодно себя продать на рынке труда, не всегда разбирается в экономических процессах, налогообложении, ситуации в разных странах мира и не видит перспективных инвестиционных идей по всему миру, т.к. это не его профессия, он не отслеживает все финансовые новости и инвестидеи в круглосуточном режиме. Поэтому заработать и грамотно вложить – это разные компетенции.

Сегодня ставки по банковским вкладам оставляют желать лучшего, в результате чего граждане, которые раньше не особо беспокоились по поводу своих инвестиций, сохраняя деньги на депозите, теперь пытаются найти более выгодное применение своим деньгам. Есть ли альтернатива?

Все зависит от склонности к риску инвестора, но в любом случае депозитчику, прежде всего, будут интересны инструменты с регулярным доходом. Если готовности рисковать нет, то можно обратить внимание на облигации максимально надежных компаний, они могут дать доход на 2-3% выше депозита в рублях и в валюте. Можно рассмотреть структурные продукты с полной защитой капитала и купонным доходом, по ним можно получить доход на 3-5% выше депозита.

Если есть готовность к риску, можно рассмотреть инвестиции в микрофинансовые компании и/или p2p - кредитование, где доходность может составлять от 15-16% годовых в рублях. Также можно обратить внимание на облигации второго и далее эшелонов, где можно получить также около 15% годовых, иногда выше.

Недвижимость под аренду давно не рекомендую из-за неликвидности, высокого порога входа и низкой доходности.

Микрофинансовые компании предлагают очень заманчивые условия для инвесторов на уровне 15-20% годовых. Как подобрать себе компанию, в которой риск потери собственных средств будет на минимальном уровне?

Это в любом случае риск, поэтому данный вид инвестиций я рекомендую только клиентам с готовностью к риску и не более, чем на 15% портфеля на 1 МФК, чтобы сохранить диверсификацию.

Если говорить про выбор, сейчас я рекомендую только компании, выдающие займы под залог недвижимости или автомобилей, чтобы на займ приходилось не более 50% ликвидационной стоимости залога. Так я могу быть уверена, что даже при повальных невыплатах компания сможет продать залоги и погасить задолженность. Помимо залога, я выбираю только компании, работающие с 2011 года, т.е. с начала регулирования данного рынка. Ну и чтобы рейтинг был не ниже А по НРА/РА Эксперт/АКРА.

Также запрашиваю отчетность и смотрю, чтобы просрочка по портфелю займов не превышала 15%.

На рубль давят санкции, доллар опасается торговой войны. Может быть хранить в евро? Наличными или в банке, учитывая риски отзыва лицензии и отключения от SWIFT?

В евро – политическая нестабильность на фоне миграционного кризиса в Италии, в фунтах – риски Брексит и так можно найти риски в любой валюте. Я - сторонник диверсификации, чтобы не делать ставку на что-то одно, в том числе на одну валюту. Но неразумно хранить деньги просто в валюте, т.к. в любой валюте есть инфляция.

Про отключение от СВИФТ – еще в 2014 представители СВИФТ комментировали, что они вне политики и отключать ничего не будут. Но даже и при отключении это не будет означать невозможность внешних транзакций: просто они будут чуть дороже и сложнее.

И еще – если такая уж паника по поводу того, что за рубежом все заморозят и будет не вернуть, то размещайте накопления на российском рынке, благо, на нем можно найти инструменты в долларах и евро.

Мировые кризисы случаются с определенной цикличностью. Некоторые эксперты уже отмечают, что мы стоим на пороге очередного финансового катаклизма. Стоит ли в таких условиях рассматривать покупку акций?

Акции имеет смысл покупать, когда кризис в самом разгаре и все просело, а не накануне. Накануне кризиса, если вы ждете обвала, лучше размещать капитал в краткосрочных и консервативных инструментах, откуда легко изъять деньги и переложиться в просевшие акции.

Скажем, можно разместиться в облигации максимально надежных компаний или гособлигации с погашением через год или меньше, в депозиты с возможностью досрочного изъятия, в короткие структурные продукты с полной защитой на срок до 1 года. Но есть и риски подобной стратегии: возможно, кризиса придется ждать долго, а вы все это время будете в максимально консервативных и наименее доходных инструментах.

Куда вы бы сегодня вложили свободный 1 млн рублей?

Универсального ответа нет: мне неизвестны цели человека (срок, валюта, сумма, приоритет), его текущий портфель, склонность к риску, готовность пополнения или потребность в досрочном изъятии, гражданство и налоговое резидентство, предпочтения по инструментам и т.д. Поэтому отвечу банально: идите от своих целей и готовности к риску. До цели меньше 3-5 лет, вы не готовы к риску? Акцент на депозитах, облигациях, структурных продуктах с полной защитой капитала. Готовы к риску и до цели более 3 лет? Можно добавлять и более агрессивные инструменты: акции, фонды акций, микрофинансовые компании, p2p, венчур и даже криптовалюты.

Понравилось?

69


Читайте также: